第三方物流企业质押担保业务的风险控制策略(3)

　　其一，第三方物流企业应强化对质物的权属确认管理。第三方物流企业应当就质物所有权及质物属性等相关问题，强化与质权人及出质人之间的信息沟通。出质人在掌控质物真实信息方面具有相对信息优势，而质物真实信息直接影响质权人的贷款资金安全性。固此第三方物流企业应当要求出质人提供关于质物所有权的全套材料，据此识别质物属性的真实信息，并据此评估质物的市场价值。在质押合同中还应当明确质权人和第三方物流企业有权稽核出质人企业的内部业务台帐，以确认质物属性及其价值的真实信息。
　　其二，签署质物委托监管合同。第三方物流企业应当与质权人、出质人三方会合商议并签署质物委托监管合同，并对合同及相关附件展开风险及可行性审查（隋如彬等，2011）。
　　其三，第三方物流企业应验证质物权属并开具质物担保接收通知书。第三方物流企业可以自行组织质量技术人员来查验质物属性及其所有权相关单证，亦可委托第三方专业机构查验。在确认质物权属符合质物委托监管合同及其附件后，第三方物流企业方可开具质物接收通知书。若质物质检结果不符合委托监管合同及其附件要求，出质人可要求权威第三方质检机构做复查，而第三方物流企业有权拒收复查不合格的质物。
　　其四，强化质押贷款的贷后质物担保管理。基于质物品质稳定性和质押安全性考虑，第三方物流企业应在合同中严格限制质物流转，拒绝出质人、质权人或善意第三人对处于质押合同有效期内的提货或补货要求。
　　（三）第三方物流企业质押担保业务的道德风险规避
　　其一，第三方物流企业应完善出质人信用体系建设管理。第三方物流企业可利用公共信用信息平台或企业情治系统，对出质人的信用水平展开调查并建立出质人信用档案。在设计出质人信用水平评估指标体系时，质权人应当综合考虑影响客户企业信用水平的若干要素，将资产规模、财务状况、商誉等影响客户企业信用水平的有形及无形资产指标都纳入到信用评估体系中。在对出质人做信用评估时，质权人应当重视评估过程的动态性，在对客户企业资信水平做系统性评估的过程中，质权人还应重视及时根据出质人经营风险因子变动情况和质物品质及其市场价格变动情况，调整对出质人信用的评估值，避免因出质人资信水平和质物价值变更给质权人及第三方物流企业造成的损失。
　　其二，第三方物流企业应联系质权人共同制定对出质人的授信额度。第三方物流企业应当在质权人的协助下，根据质物属性、出质人的资信水平及其业务经营现状来制定对出质人的授信额度（闫英等，2011）。鉴于出质人的道德风险随着其业务运营失败概率的增大而同步增大。故此质权人应当采取对出质人的信用水平及其授信额度的动态监管措施，根据出质人的重大业务事项对其信用水平评估及其授信额度做动态调整，实现对质押业务风险的动态控制（杨继瑞等，2011）。
　　其三，第三方物流企业应当采取措施控制其内部员工的道德风险。第三方物流企业的内部员工的道德风险的生成源自经办人在处理质押业务的过程中具有较强的自由裁量权，以及其职位所赋予该员工的信息单向透明优势。第三方物流企业可以通过规范质押业务合同及相关单据操作流程的方式，确保质押业务办理流程及内容的公开透明化，降低内部人操纵所诱发的员工道德风险。
　　参考文献：
　　1.马中华，朱道立.物流企业在存货质押融资中的决策问题研究[J].系统工程学报，2011，26（3）
　　2.隋如彬，肖晓旭.物流企业存货质押业务风险评价指标体系研究[J].中国西部科技，2011，10（31）
　　3.闫英，叶怀珍，陈思，甘蜜.第三方物流企业存货质押融资服务定价模型[J].铁道运输与经济，2011，33（10）
　　4.杨继瑞，杨蓉，孟宪芮.动产质押融资模式的若干问题探讨[J].经济学家，2011（8）